Jim Cramer: as ações de data centers de IA “ainda não estão tão atrasadas assim”; a lista cobre 4 grandes categorias, de chips à energia

O apresentador da CNBC Jim Cramer se posicionou em 10 de maio sobre ações de empresas ligadas a data centers de IA: mesmo com as cotações já tendo disparado, “ainda não é tarde demais” para entrar, porque o tamanho dos investimentos (capex) dos hiperescaladores e as expectativas de receita a partir do próximo ano tornam difícil para as ações de data centers caírem. Um resumo da CNBC: Cramer acredita que a IA saiu de uma “história de tecnologia específica” e virou uma “transformação econômica de base ampla”, atingindo “uma enxurrada de capital” setores que vão de serviços públicos, indústria até tecnologia.

Ações de data centers de IA recomendadas por Cramer: chips, infraestrutura, energia e nuvem

As ações que Cramer citou como beneficiárias de IA estão divididas em 4 grandes categorias:

Chips: Western Digital, Micron (memória e armazenamento); ASML, Applied Materials (equipamentos de semicondutores)

Infraestrutura e rede: Dell (servidores), Vertiv (resfriamento), Eaton (equipamentos elétricos), Cisco, Arista (rede), Corning (fibra óptica)

Energia: Vistra, GE Vernova, Constellation Energy

Plataformas de nuvem: Amazon Web Services, Microsoft Azure, Google Cloud

Essa lista cobre a cadeia completa de “construção de data centers” — do chip ao servidor, do resfriamento à energia, da rede à plataforma de nuvem. A visão de Cramer é que o capex de IA já não está mais concentrado em GPUs, e sim se espalhou por cada camada da cadeia de suprimentos da construção de data centers.

Lógica: o tamanho do capex dos hiperescaladores e as expectativas de receita a partir do próximo ano

Declarações específicas de Cramer sobre “por que ainda não é tarde demais”:

Os hiperescaladores (Amazon, Microsoft, Google, Meta) já divulgaram o capex, e o volume é impressionante

A partir do próximo ano, esses data centers começarão a contribuir para a receita

“É difícil imaginar que ações de data centers de IA possam cair”

A IA saiu de uma história de tecnologia específica e se expandiu para múltiplas áreas, incluindo serviços públicos, indústria e tecnologia

O argumento de Cramer se baseia em orientações de capex já publicadas, não em previsões de números ainda não divulgados. A matéria da abmedia em 9/5 sobre o Alphabet Cloud backlog de US$ 462 bilhões é uma sustentação concreta desse ponto — com contratos de receita em nuvem já travados para os próximos anos.

Em paralelo: a ligação com o tema de transição da geração de chips de IA desta semana

A conexão entre a postura de Cramer e reportagens prévias da abmedia:

9/5 Wall Street “transição da geração de chips de IA”: o mercado saiu de um líder único de GPU e se dispersou para fornecedores de ponta a ponta em IA

10/5 efetivação do plano de ponta a ponta da Alphabet de IA: apresentação concreta do Cloud backlog de US$ 462 bilhões

A lista de Cramer transforma esse entendimento em uma relação concreta de ações, cobrindo um leque mais amplo de subsegmentos

Eventos específicos a acompanhar depois: as orientações do guidance de resultados do 2T para as ações da lista acima, se os hiperescaladores vão elevar o capex no 2S e os números de remessas de HBM de empresas de memória como SK hynix e Micron (na mesma direção da força dos semicondutores no KOSPI destacada pela abmedia hoje).

Esta matéria Jim Cramer: ações de data centers de IA “ainda não é tarde demais”, lista que cobre 4 categorias de chips a energia, apareceu pela primeira vez em 鏈新聞 ABMedia.